El mercado transpacífico equilibra las ganancias de tipos con señales de demanda en suavidad

El mercado transpacífico entra en la primera mitad de agosto con las compañías habiendo implementado con éxito un aumento general sustancial de tarifas el 1 de agosto, aunque las señales de demanda subyacentes sugieren condiciones más suaves de lo previsto. Aunque el aumento se aplicó en ambas costas, los movimientos recientes del índice indican una presión a la baja creciente sobre los tipos de interés al vivo, con el índice de mercancías contenedorizadas de Shanghái bajando ligeramente y el índice de tasas asentadas de la Costa Oeste de EE. UU. cayendo bruscamente un 15,9% semana tras semana. La capacidad sigue siendo relativamente suficiente en general, aunque los portaaviones están desplegando salidas selectivas en blanco concentradas a mediados y finales de agosto para apoyar su utilización y proteger los niveles de tasa. Han surgido escaseces de equipos en ciertos puntos de alimentación interiores, lo que ha reducido el inventario de contenedores propiedad de los transportistas y ha incrementado los cargos por uso de contenedores.

Para ayudarte a comprender mejor el mercado actual y apoyar tus actividades de ventas en el origen, a continuación encontrarás nuestras últimas observaciones y perspectivas de mercado.

Dirección de los tipos y tendencia de precios de mercado

• Las transportistas implementaron con éxito el Aumento General de Tarifas del 1 de agosto, aplicando incrementos sustanciales tanto a los envíos de la Costa Oeste de EE. UU. como a la Costa Este de EE. UU. Los niveles de tasa FAK tras el aumento han subido, aunque las tarifas de marketing son inferiores a las publicadas, reflejando la necesidad de asegurar reservas en un entorno de menor demanda.
• La aceptación del aumento en el mercado ha sido más tibia de lo que las compañías anticipaban. El índice de mercancías contenedorizadas de Shanghái ha comenzado a bajar ligeramente y el índice de tasas liquidadas de la Costa Oeste de EE. UU. cayó un 15,9% semana tras semana a finales de julio, señalando una presión creciente a la baja sobre los tipos spot transpacíficos a pesar de la exitosa implementación del Aumento General de Tarifas.
• Los niveles de recargo en temporada alta han sido ajustados, con las aerolíneas anunciando un ajuste general al alza efectivo desde el 15 de agosto, alineándose con la concentración de navegación en blanco a mitad de mes como parte de su estrategia para mantener los niveles de tarifas durante la temporada alta tradicional.
• Las aerolíneas están implementando recargos del Canal de Panamá en Asia hacia la costa este de EE. UU. y los envíos del Golfo a partir de mediados de agosto, abordando los mayores costes de tránsito por canales y posibles restricciones en la gestión del agua antes de la temporada seca y las posibles condiciones de El Niño. Los recargos se han incorporado a nuestras cotizaciones y entrarán en vigor desde mediados de agosto hasta principios de septiembre, dependiendo de la aseguradora.
• ONE está implementando un recargo por peso pesado a partir de finales de agosto para los envíos a la costa este de EE. UU., abordando el coste operativo de manipular carga sobrecargada en los servicios de la costa este.
• Se anima a los agentes extranjeros con mayores oportunidades de mayor volumen o carga de proyectos a contactar con nosotros desde el principio. Aunque las compañías han implementado aumentos sustanciales, las condiciones del mercado siguen siendo negociables para ciertos perfiles de carga, y siguen existiendo soluciones competitivas donde los volúmenes de reservas y la flexibilidad de ruta apoyan precios personalizados.

Previsión de capacidad y espacio

• Un total de 14 salidas en blanco están programadas en la red transpacífica durante agosto, concentradas principalmente en las semanas del 10 al 16 y del 24 al 30 de agosto, con 6 cancelaciones registradas en cada uno de estos periodos. Esto representa un control selectivo de capacidad mientras los transportistas trabajan para apoyar la utilización y las tarifas de carga frente a señales de demanda más bajas.
• Los servicios hacia la Costa Este de EE. UU. tienen el mayor número de cruceros en blanco, con 5 cancelaciones repartidas a lo largo de agosto, de las cuales 4 se atribuyen a Ocean Alliance. Pacific Southwest registra solo 2 salidas en blanco durante el mes, reflejando el reciente aumento en el despliegue de capacidad en la Costa Oeste. El Noroeste del Pacífico cuenta con 3 cancelaciones, mientras que los servicios hacia la Costa del Golfo transportan 2 viajes en blanco.
• La asignación de espacio generalmente sigue proporciones de 7:3 y 6:4 en todo el comercio. El espacio en la Costa Oeste sigue siendo amplio, mientras que la capacidad de la Costa Este de EE. UU., la Costa del Golfo y el Noroeste del Pacífico ha mejorado en comparación con las condiciones de julio, lo que ofrece una mayor flexibilidad de reserva para estas puertas de entrada a medida que avanzamos en la primera mitad de agosto.
• Gemini Cooperation ha actualizado el servicio WC5 de Hapag-Lloyd y el servicio TP7 de Maersk con escalas directas desde Ningbo a Oakland, mejorando los tiempos de tránsito para la carga de exportación del norte de China destinada a la puerta del suroeste del Pacífico.
• Han surgido escasez de equipos en algunos transportistas, especialmente en puntos interiores atendidos por conexiones alimentadoras. Esto ha reducido el inventario de contenedores propiedad de los transportistas y ha incrementado los cargos por uso de contenedores. La restricción se localiza en ubicaciones atendidas por alimentadores interiores en lugar de puertos principales, aunque afecta a la planificación de reservas para la carga que se origina en estos puntos interiores.

Desarrollos arancelarios y presiones sobre el coste del combustible

• Los aranceles de la Sección 301 de Trabajo Forzado se implementaron el 24 de julio, añadiendo aranceles sustanciales sobre bienes de múltiples orígenes asiáticos. China continental, Hong Kong, Vietnam y Tailandia están sujetos a un arancel adicional del 12,5%, mientras que Malasia, Indonesia, Camboya e India se enfrentan a un impuesto del 10%, con ciertas exenciones de productos. Esto representa un cambio significativo en el panorama arancelario que afecta a las decisiones de abastecimiento en toda la región.
• El arancel global de la Sección 122 al 10% expiró el 24 de julio y ha sido reemplazado por los nuevos aranceles de la Sección 301 sobre el Trabajo Forzado. Esta transición supone un cambio de un arancel global general a tareas específicas de origen relacionados con el trabajo forzado, con implicaciones para el cálculo de costes de tierras y la estrategia de abastecimiento.
• Los aranceles de la Sección 301 de China siguen vigentes, mientras que las posibles reducciones arancelarias de la Junta de Comercio entre EE. UU. y China siguen en consulta, sin que se haya anunciado aún la lista final de productos ni la fecha de entrada en vigor. El Arancel Antidumping/Compensatorio y los aranceles de la Sección 232 siguen aplicándose según la clasificación específica del producto.
• Las tensiones continuas en Oriente Medio siguen impulsando la volatilidad de los precios del combustible. Los precios del crudo y los bunkers marítimos volvieron a subir a finales de julio, lo que llevó a algunas aerolíneas a anunciar o considerar ajustes en sus recargos de emergencia por combustible o en los Factores de Ajuste de Bunker relacionados en agosto. Esto añade una presión adicional de costes al alza sobre las operaciones de transporte marítimo durante un periodo en el que la aceptación de tarifas spot está debilitándose.

RS Logistics continuará monitorizando la dirección de precios de los transportistas, ajustes en el despliegue de capacidad, patrones de navegación en blanco y desarrollos regulatorios en todo el comercio transpacífico. Nuestros equipos en China y el Sudeste Asiático siguen disponibles para apoyar la planificación de reservas, la evaluación de rutas y la coordinación espacial para los próximos envíos. Seguiremos compartiendo actualizaciones oportunas a medida que evolucionen las condiciones del mercado.

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